Axon Enterprise, Inc. Common Stock 실적 발표 콜

AI와 개인정보 보호에 대한 고객 우려

질문 (Meta Marshall · Morgan Stanley): 고객들이 AI 혁신을 어디에 원하고, 여전히 남아 있는 저항이 있는지 물었어요.

답: 고객들은 강력한 개인정보 보호와 보안 통제를 요구하고 있다고 했어요. 회사는 AI 도구를 만들어 남용되는 검색 행동을 감시하고, AI는 사람을 보조하는 도구이지 판단을 대신하는 것이 아니라고 강조했어요.

"일반적으로 AI에 대한 우려가 있는 부분이 있고, 우리는 그 우려를 신중하게 이해해야 해요. 그리고 '이건 인간의 능력을 키워주는 도구이지, 인간의 판단을 대체하는 게 아니다'라고 설명하고 있어요." — Rick Smith

Dedrone 수요와 전문 서비스 확대

질문 (Michael Ng · Goldman Sachs): Dedrone이 대형 행사 외에 어디에 쓰이는지, 전문 서비스가 이제 차량 관리 외로도 확장됐는지 물었어요.

답: Dedrone 수요는 기업, 연방, 해외 등 단일 행사를 넘어서 다양하게 있다고 했어요. 전문 서비스는 이제 AI를 활용해 현장 맞춤형 솔루션을 만들어 고객이 제품을 더 잘 쓰도록 돕고 있다고 했어요.

"이건 고객 만족뿐 아니라, 고객이 우리 제품을 더 많이 쓰게 하는 역할도 한다고 봐요." — Jeff Kunins

대형 지방정부 계약과 사업 확대

질문 (Jonathan Ho · William Blair): 이번 9자리수(수백억 원대) 지방정부 계약이 기존 계약 대비 얼마나 확대된 것인지, 고객과의 관계가 어떻게 넓어지는지 물었어요.

답: 이번 대형 계약들은 단순 갱신이 아니라 의미 있는 확대라고 했어요. 하드웨어와 소프트웨어가 모두 추가되고, 앞으로도 계약(북킹)이 강할 것으로 기대하며, 성장세는 4분기에 더 집중될 거라고 했어요.

"결국 이번 대형 계약들은 우리 제품의 의미 있는 신규 도입 또는 확대 도입이라고 생각해요." — Josh Isner

Prepared와 Carbyne 911 솔루션 접근법

질문 (Trevor Walsh · Citizens): 고객들이 이제 Prepared와 Carbyne 911을 한 번에 다 사는지, 그럴 때 매출이 얼마나 늘어나는지 물었어요.

답: 고객들이 911 분야에서 대안을 찾고 있고, 일부는 Prepared와 Carbyne을 함께 선택한다고 했어요. 많은 고객은 일단 하나를 먼저 도입한 뒤 확장하는 경우가 많고, APCO(미국 긴급통신 컨퍼런스)에서 반응이 좋다고 했어요.

"Trevor, 질문하신 것처럼 Carbyne을 인수했을 때 Axon이 아니라 Prepared에 통합한 것이 초기 전략 중 하나였어요." — Josh Isner

바디캠 출하량과 Axon Body Mini 도입

질문 (Joseph Cardoso · JPMorgan): 바디캠 출하량이 직전 분기보다 얼마나 늘었는지, Axon Body Mini가 출시된 뒤 도입이 어떤지 물었어요.

답: 다음 분기 출하량 증가는 계약(북킹) 계절성 때문이고, 출하량이 늘어날 것으로 예상하며, 직전 분기보다 약 30% 가까이 증가할 것으로 본다고 했어요. Axon Body Mini는 기업 고객 대상으로 시험 도입이 이뤄지고 있고, 관심이 커지고 있다고 했어요.

"올해가 지나면서 바디캠 출하량이 확실히 늘어날 것으로 봐요. 만약 예측한다면, 다음 분기에는 직전 분기보다 30% 가까이 늘 것으로 생각해요. 이번 분기에는 20–30% 범위를 제시했어요." — Josh Isner

어닝콜 영상/기술 문제

질문 (Keith Housum · Northcoast): 애널리스트가 영상 문제를 언급하며 다시 접속을 시도했어요.

답: 이 교환에서는 경영진의 실질적인 답변이 없었고, 애널리스트가 기술 문제를 해결하는 중이었어요.

Outpost와 Lightpost 도입 현황

질문 (Keith Housum · Northcoast): Outpost와 Lightpost가 출시된 지 몇 달 지난 현재 도입과 성공 사례가 어떤지 물었어요.

답: 사업이 빠르게 성장하고 있고, 최근 12개월 기준 계약(북킹)이 약 $1억에 이르렀다고 했어요. 개인정보 보호, 보안, 감사 기능이 도입을 촉진하고 있다고 했어요.

"작년 하반기부터 올해 상반기까지, 12개월 누적으로 Outpost와 Lightpost에서 이미 약 $1억의 계약이 이뤄졌어요." — Josh Isner

해외 AI 도입

질문 (Andrew Sherman · TD Cowen): 해외 AI 계약이 경영진 예상보다 많았는지, 어떤 기능이 관심을 끄는지 물었어요.

답: 해외 계약(파이프라인)이 강하다고 했어요. Draft One 확장과 실시간 번역기가 관심을 끌고 있고, 해외 팀이 각국 도입을 잘 이끌고 있다고 했어요.

"첫 번째로, Draft One을 더 많은 시장에 도입했고, 그게 큰 반응을 얻고 있어요." — Josh Isner

AI·번들 제품의 영업 기간

질문 (Brenden Rogers · Wolfe): AI/OSP(운영 소프트웨어 플랫폼) 번들 제품의 영업 기간이 고객이 익숙해지면서 짧아졌는지 물었어요.

답: 영업 기간이 크게 짧아지지는 않았다고 했어요. 정부 조달은 여전히 승인 절차가 많고, 제품 수용성은 높아졌지만 대형 계약은 승인과 협상이 많이 필요하다고 했어요.

"이렇게 계약 금액이 커지면 여러 단계의 승인과 많은 계약 협상 과정을 거쳐야 해요." — Josh Isner

Dedrone의 DHS 계약 비중과 대응 전략

질문 (James Fish · Piper Sandler): DHS(미국 국토안보부) 계약에서 Dedrone이 얼마나 차지할지, Dedrone을 넘어선 대응 전략이 무엇인지 물었어요.

답: DHS 선정이 자사 제품의 신뢰성을 높여주지만, 예산 집행은 다양한 채널에서 이뤄질 것이라고 했어요. 전략은 최고의 연결(소프트웨어·센서 융합) 제공자로서 다양한 파트너와 협력하고, 일부는 직접 하드웨어를 선택하는 것이라고 했어요.

"첫 번째는 소프트웨어 경험과 센서 융합 엔진이에요. 원하는 어떤 하드웨어 조합이든, 우리 소프트웨어와 센서 융합으로 최고의 탐지·무력화 결과를 제공할 거예요." — Jeff Kunins

5년 기준 계약 공개 이유

질문 (Will Power · Baird): 경영진이 5년 기준 계약(북킹)을 공개한 이유와 의미가 무엇인지 물었어요.

답: 5년 기준으로 계약을 비교하면 계약 기간이 다를 때 비교가 쉬워진다고 했어요. 5년 기준 계약은 전년 같은 분기보다 30% 넘게 늘었고, 이런 기준이 앞으로 매출 성장 흐름을 더 잘 보여준다고 했어요.

"두 번째로 중요한 점은, 일부 해외 대형 계약은 6–10년 차에 금액이 크게 달라져서 연도별 계약 흐름을 제대로 보여주지 못하기 때문이에요." — Josh Isner

고객이 Axon 카메라로 다시 돌아오는 이유

질문 (David Paige · RBC): 고객이 다른 업체 제품을 쓰다 계약을 취소하고 Axon 바디캠으로 돌아오는 이유가 무엇인지 물었어요.

답: 처음 선택한 업체가 기대에 못 미치면 고객이 다시 Axon으로 돌아온다고 했어요. Axon은 배터리 수명, 증거 관리 등 기본에 집중하고, 만족한 고객이 주변에 알리면서 네트워크 효과가 생긴다고 했어요.

"고객들이 다른 업체와 계약을 조기 해지하고 Axon으로 넘어오는 모습을 보고 있어요." — Josh Isner

Platform Solutions 성장과 TASER 전망

질문 (Jeremy Hamblin · Craig-Hallum): Platform Solutions가 2028년까지 TASER보다 더 빠르게 성장할지, 사업 구성이 어떻게 바뀔지 물었어요.

답: 제품별 점유율 이동보다는 고객 문제 해결에 집중한다고 했어요. Platform Solutions와 TASER 모두 기여하고, 소프트웨어가 하드웨어에 결합되며, 여러 소프트웨어 사업이 아직 성장 여력이 많다고 했어요.

"이번 분기 소프트웨어 매출의 약 3분의 1이 DEMS(디지털 증거 관리 시스템) 외에서 나왔고, 이 부분이 70% 성장하고 있어요." — Brittany Bagley