2026.8.3 실적 발표 콜 — AI 주권 수요와 사상 최대 성장
Palantir는 전년 같은 분기보다 93% 매출 성장과 $12.2억의 조정 잉여현금흐름을 기록했어요.
매출 $19억 (예상 $18억) · EPS $0.41 (예상 $0.34) · 다음 분기 회사 전망 매출 $22억–$22억
핵심 발언
"기업들이 요구하는 것은 AI 주권이에요. 데이터, 로직, 행동, 보안의 운영 정의를 스스로 소유하는 것이죠."
"$100만 이상 계약 220건을 체결했고, 이 중 $500만 이상이 98건, $1,000만 이상이 73건이에요. 모두 사상 최대치예요."
"AIP는 여러분의 AI 주권이 구축되고, 배포되고, 쌓여가는 곳이에요."
질문과 답 4
프롬프트 위치
질문: 애널리스트가 짧고 직접적으로 프롬프트가 어디에 있는지 물었어요.
답: 이 질문에 대해 경영진 답변이 회의록에 없어요. 사회자가 답변 없이 다음 질문으로 넘어갔어요.
부트캠프에서 고객이 배운 점
질문: 애널리스트가 Palantir가 주권 부트캠프에서 고객에게서 예상치 못하게 배운 점이 무엇인지 물었어요.
답: 경영진은 수요가 매우 크고, 고객들이 자신들의 모델과 데이터를 통제하는 방법에 대해 교육이 필요하다고 했어요. 고객들은 토큰을 최대한 많이 쓰는 문제(token-maxing), 데이터와 프롬프트를 외부로 옮기는 문제, 계약, 오픈 모델과 폐쇄형 모델, 온톨로지(데이터 구조화 방식), 컴퓨트(연산 자원) 등 실질적인 질문을 했다고 해요. Foundry만 쓰던 고객들도 이제는 Ontology와 주권 AI 스택을 요구하고 있고, Palantir는 이를 확장할 수 있는 숙련된 파트너를 찾아야 한다고 했어요.
"수요가 정말 많고, 우리는 고객과 다른 사람들에게 교육하는 일을 하고 있어요." — Alexander Karp (CEO)
Palantir가 AI에서 일찍 앞서간 이유
질문 (Mariana Perez Mora · BofA): 애널리스트가 Palantir가 AI 전환 초기에 왜 다르게 자리잡았는지, 왜 지금 고객들이 Palantir를 승자로 보는지 물었어요.
답: 경영진은 먼저 실제로 잘 작동하는 애플리케이션을 만드는 데 집중했고, 그 다음에 모델 가중치와 메타데이터(데이터에 대한 데이터)의 확장과 통제에 집중했다고 했어요. 고객들은 원본 데이터보다 메타데이터와 사용 기록이 더 가치 있다는 것을 알게 됐고, Palantir의 장기적인 투자, 파트너와의 일치, 깊이 있는 통찰 문화 덕분에 남들보다 일찍 이런 점을 봤다고 했어요.
"우리는 실제로 파트너들과 완전히 방향이 일치해 있어요." — Alexander Karp (CEO)
모델이 중단될 때 다른 모델로 전환 가능 여부
질문 (Gil Luria · D.A. Davidson): 애널리스트가 선택한 연구소의 모델이 중단되거나 작동을 멈추면 Palantir가 고객을 다른 모델로 바꿔줄 수 있는지 물었어요.
답: 경영진은 고객이 한 모델에 묶여서는 안 되고, Palantir는 이미 모델 전환을 지원하고 있다고 했어요. 미국 정부 사업에서도 이런 구조가 적용되고 있다고 했어요. 계약과 구조가 각 업무에 맞는 모델을 쓸 수 있게 되어 있고, 토큰을 실제 가치로 바꾸는 데 집중하며, 고객의 실제 업무에 맞춘 벤치마크(평가 기준)를 만들어서 전환과 지속적인 평가가 실제로 이뤄진다고 했어요.
"우리는 토큰을 실제 가치로 바꾸는 데 전적으로 집중하고 있어요." — Ryan Taylor (CRO)